卷第一十
使燕，燕从风而靡；遣使报汉，且请以张耳王赵，汉王许之。楚数使奇兵渡河击赵，张耳、韩信往来救赵，因行定赵城邑，发兵诣汉。
译出使燕国，燕国像风吹草伏一样顺从；派遣使者回报汉王，并且请求让张耳做赵王，汉王答应了他。楚国多次派遣奇兵渡过黄河攻击赵国，张耳、韩信往来救援赵国，借此机会平定赵国的城邑，征发军队前往汉王处。
甲戌晦，日有食之。十一月，癸卯晦，日有食之。
随何至九江，九江太宰主之，三日不得见。随何说太宰曰：“王之不见何，必以楚为强，以汉为弱也。此臣之所以为使。使何得见，言之而是，大王所欲闻也；言之而非，使何等二十人伏斧质九江市，足以明王倍汉而与楚也。”太宰乃言之王。王见之。随何曰：“汉王使臣敬进书大王御者，窃怪大王与楚何亲也！”九江王曰：“寡人北乡而臣事之。”随何曰：“大王与项王俱列为诸侯，北乡而臣事之者，必以楚为强，可以托国也。项王伐齐，身负版筑，为士卒先。大王宜悉九江之众，身自将之，为楚前锋；今乃发四千人以助楚。夫北面而臣事人者，固若是乎？汉王入彭城，项王未出齐也。大王宜悉九江之兵渡淮，日夜会战彭城下；大王乃抚万人之众，无一人渡淮者，垂拱而观其孰胜。夫托国于人者，固若是乎？大王提空名以乡楚而欲厚自托，臣窃为大王不取也！然而大王不背楚者，以汉为弱也。夫楚兵虽强，天下负之以不义之名，以其背盟约而杀义帝也。汉王收诸侯，还守成皋、荥阳，下蜀、汉之粟，深沟壁垒，分卒守徼乘塞。楚人深入敌国八九百里，老弱转粮千里之外。汉坚守而不动，楚进则不得攻，退则不能解，故曰楚兵不足恃也。使楚胜汉，则诸侯自危惧而相救。夫楚之强，适足以致天下之兵耳。故楚不如汉，其势易见也。今大王不与万全之汉而自托于危亡之楚，臣窃为大王惑之！臣非以九江之兵足以亡楚也；大王发兵而倍楚，项王必留；留数月，汉之取天下可以万全。臣请与大王提剑而归汉，汉王必裂地而封大王；又况九江必大王有也。”九江王曰：“请奉命。”阴许畔楚与汉，未敢泄也。
楚使者在九江，舍传舍，方急责布发兵。随何直入，坐楚使者上，曰：“九江王已归汉，楚何以得发兵？”布愕然。楚使者起。何因说布曰：“事已构，可遂杀楚使者，无使归，而疾走汉并力。”布曰：“如使者教。”于是杀楚使者，因起兵而攻楚。
楚使项声、龙且攻九江，数月，龙且破九江军。布欲引兵走汉，恐楚兵杀之，乃间行与何俱归汉。十二月，九江王至汉。汉王方踞床洗足，召布入见。布大怒，悔来，欲自杀；及出就舍，帐御、饮食、从官皆如汉王居，布又大喜过望。于是乃使人入九江；楚已使项伯收九江兵，尽杀布妻子，布使者颇得故人、幸臣，将众数千人归汉。汉益九江王兵，与俱屯成皋。
楚数侵夺汉甬道，汉军乏食。汉王与郦食其谋桡楚权。食其曰：“昔汤伐桀，封其后于杞；武王伐纣，封其后于宋。今秦失德弃义，侵伐诸侯，灭其社稷，使无立锥之地，陛下诚能复立六国之后，此其君臣、百姓必皆戴陛下之德，莫不乡风慕义，愿为臣妾。德义已行，陛下南乡称霸，楚必敛衽而朝。”汉王曰：“善！趣刻印，先生因行佩之矣。”食其未行，张良从外来谒。汉王方食，曰：“子房前！客有为我计桡楚权者。”具以郦生语告良，曰：“何如？”良曰：“谁为陛下画此计者？陛下事去矣！”汉王曰：“何哉？”对曰：“臣请借前箸，为大王筹之。昔汤、武封桀、纣之后者，度能制其死生之命也；今陛下能制项籍之死命乎？其不可一也。武王入殷，表商容之闾，释箕子之囚，封比干之墓，今陛下能乎？其不可二也。发巨桥之粟，散鹿台之钱，以赐贫穷，今陛下能乎？其不可三也。殷事已毕，偃革为轩，倒载干戈，示天下不复用兵，今陛下能乎？其不可四也。休马华山之阳，示以无为，今陛下能乎？其不可五也。放牛桃林之阴，以示不复输积，今陛下能乎？其不可六也。天下游士，离其亲戚，弃坟墓，去故旧，从陛下游者，徒欲日夜望咫尺之地；今复立六国之后，天下游士各归事其主，从其亲戚，反其故旧、坟墓，陛下与谁取天下乎？其不可七也。且夫楚唯无强，六国立者复桡而从之，陛下焉得而臣之？其不可八也。诚用客之谋，陛下事去矣！”汉王辍食，吐
译甲戌日月底，发生日食。十一月，癸卯日月底，发生日食。
随何到达九江，九江太宰负责接待他，三天都没能见到九江王。随何对太宰说：“九江王不见我，一定是认为楚国强大，认为汉朝弱小。这正是我出使的原因。假如我能见到九江王，说的话正确，那是大王想听的；说的话不正确，让我等二十人在九江街头伏刑受戮，足以表明大王背叛汉朝而依附楚国。”太宰于是向九江王报告。九江王接见了随何。随何说：“汉王派臣恭敬地给大王呈上书信，私下奇怪大王与楚国有什么亲近关系呢！”九江王说：“我面向北方臣服侍奉他。”随何说：“大王与项王都列为诸侯，却面向北方臣服侍奉他，一定是认为楚国强大，可以托付国家。项王讨伐齐国，亲自背着土筐筑墙，做士兵的先锋。大王应该率领九江的全部军队，亲自统帅，做楚国的先锋；现在却只派出四千人去帮助楚国。面向北方臣服侍奉别人，本来就是这样吗？汉王进入彭城时，项王还没从齐国撤出。大王应该率领九江的全部军队渡过淮河，日夜在彭城下会战；大王却安抚着上万人的军队，没有一个人渡过淮河，垂手袖手旁观他们谁胜谁负。托付国家给别人，本来就是这样吗？大王拿着空名向楚国示好而想厚实地托付自己，臣私下认为大王不可取！然而大王不背叛楚国，是因为认为汉朝弱小。楚军虽然强大，但天下人把不义的名声加在他身上，因为他背弃盟约而杀害义帝。汉王收拢诸侯，回师守卫成皋、荥阳，运来蜀、汉的粮食，深挖沟渠加固壁垒，分派士兵守卫边境要塞。楚人深入敌国八九百里，老弱病残在千里之外转运粮草。汉军坚守不动，楚军进攻则不能攻克，撤退则不能脱身，所以说楚军不值得依靠。假如楚国战胜汉朝，那么诸侯们就会因自身危惧而互相救援。楚国的强大，正好足以招致天下的军队来攻打它。所以楚国不如汉朝，这种形势很容易看清。现在大王不依附万全的汉朝，却把自己托付给危亡的楚国，臣私下为大王感到困惑！臣并不是认为九江的兵力足以灭亡楚国；大王发兵背叛楚国，项王必定会停留；停留几个月，汉朝夺取天下就可以万无一失。臣请求与大王提剑归附汉朝，汉王必定会裂土封赏大王；更何况九江必定是大王的。”九江王说：“请听从命令。”暗中答应背叛楚国归附汉朝，但没敢泄露。
楚国的使者在九江，住在传舍，正紧急催促英布发兵。随何径直闯入，坐在楚国使者的上位，说：“九江王已经归附汉朝，楚国凭什么能发兵？”英布愕然。楚国使者起身。随何趁机游说英布说：“事情已经形成，可以就此杀掉楚国使者，不让他回去，然后迅速奔向汉朝合力抗楚。”英布说：“就按使者教的办。”于是杀了楚国使者，趁机起兵攻打楚国。
楚国派项声、龙且攻打九江，几个月后，龙且打败了九江的军队。英布想率兵投奔汉朝，又怕楚军杀他，于是从小路走，与随何一起归附汉朝。十二月，九江王到达汉朝。汉王正坐在床边洗脚，召英布进来相见。英布大怒，后悔前来，想自杀；等到出来到住处，帷帐、侍从、饮食、随从官员都像汉王那样，英布又大喜过望。于是派人进入九江；楚国已派项伯收编九江的军队，杀尽了英布的妻儿，英布的使者只得以旧友、宠臣，率领几千人归附汉朝。汉王增加九江王的兵力，与他一起驻扎在成皋。
楚国多次侵夺汉朝的甬道，汉军缺乏粮食。汉王与郦食其谋划削弱楚国的权势。郦食其说：“从前商汤讨伐夏桀，封夏桀的后代于杞；周武王讨伐商纣，封商纣的后代于宋。现在秦朝失德弃义，侵伐诸侯，灭掉他们的社稷，使他们没有立锥之地，陛下如果真能重新立六国之后，这些国家的君臣、百姓必定都感戴陛下的恩德，没有不向往风仪、仰慕道义，愿意做臣妾的。恩德道义已经施行，陛下面向南方称霸，楚国必定敛衽朝拜。”汉王说：“好！快去刻印，先生趁机去佩戴它们。”郦食其还没出发，张良从外面来拜见。汉王正在吃饭，说：“子房上前！有位客人为我谋划削弱楚国权势。”把郦生的话全部告诉张良，说：“怎么样？”张良说：“谁给陛下出这个计策？陛下的事业要完了！”汉王说：“为什么呢？”回答说：“臣请借前面的筷子，为大王筹划。从前商汤、周武王封夏桀、商纣的后代，是估量能掌握他们的生死命运；现在陛下能掌握项羽的生死命运吗？这是第一点不可行。周武王进入殷都，表彰商容的里巷，释放箕子的囚禁，封比干的坟墓，现在陛下能做到吗？这是第二点不可行。散发巨桥的粮食，散尽鹿台的金钱，来赏赐贫穷的人，现在陛下能做到吗？这是第三点不可行。殷商的事已经完毕，把兵器收藏起来改为车驾，倒载干戈，向天下表示不再用兵，现在陛下能做到吗？这是第四点不可行。在华山南面放牧战马，表示无为，现在陛下能做到吗？这是第五点不可行。在桃林北面放牧牛群，表示不再运输积聚物资，现在陛下能做到吗？这是第六点不可行。天下的游士，离开亲戚，抛弃坟墓，告别故旧，跟随陛下游历的，只是日夜盼望得到咫尺之地；现在重新立六国之后，天下的游士各自回去侍奉他们的主君，跟随他们的亲戚，返回他们的故旧、坟墓，陛下和谁去夺取天下呢？这是第七点不可行。况且楚国只是没有强大的对手，六国复立后又削弱而顺从楚国，陛下怎么能使他们臣服呢？这是第八点不可行。如果真用客人的谋略，陛下的事业就完了！”汉王停止吃饭，吐出
荀悦论曰：夫立策决胜之术，其要有三：一曰形，二曰势，三曰情。形者，言其大体得失之数也；势者，言其临时之宜、进退之机也；情者，言其心志可否之实也。故策同、事等而功殊者，三术不同也。
初，张耳、陈馀说陈涉以复六国，自为树党；郦生亦说汉王。所以说者同而得失异者，陈涉之起，天下皆欲亡秦；而楚、汉之分未有所定，今天下未必欲亡项也。故立六国，于陈涉，所谓多己之党而益秦之敌也；且陈涉未能专天下之地也，所谓取非其有以与于人，行虚惠而获实福也。立六国，于汉王，所谓割己之有而以资敌，设虚名而受实祸也。此同事而异形者也。
及宋义待秦、赵之毙，与昔卞庄刺虎同说者也。施之战国之时，邻国相攻，无临时之急，则可也。战国之立，其日久矣，一战胜败，未必以存亡也；其势非能急于亡敌国也；进乘利，退自保，故累力待时，承敌之毙，其势然也。今楚、赵所起，其与秦势不并立，安危之机，呼吸成变，进则定功，退则受祸。此同事而异势者也。
伐赵之役，韩信军于泜水之上而赵不能败。彭城之难，汉王战于睢水之上，士卒皆赴入睢水而楚兵大胜。何则？赵兵出国迎战，见可而进，知难而退，怀内顾之心，无出死之计；韩信军孤在水上，士卒必死，无有二心，此信之所以胜也。汉王深入敌国，置酒高会，士卒逸豫，战心不固；楚以强大之威而丧其国都，士卒皆有愤激之气，救败赴亡之急，以决一旦之命，此汉之所以败也。且韩信选精兵以守，而赵以内顾之士攻之；项羽选精兵以攻，而汉以怠惰之卒应之，此同事而异情者也。
故曰：权不可豫设，变不可先图。与时迁移，应物变化，设策之机也。
汉王谓陈平曰：“天下纷纷，何时定乎？”陈平曰：“项王骨鲠之臣亚父、钟离昩、龙且、周殷之属，不过数人耳。大王诚能捐数万斤金，行反间，间其君臣，以疑其心。项王为人，意忌信谗，必内相诛，汉因举兵而攻之，破楚必矣。”汉王曰：“善！”乃出黄金四万斤与平，恣所为，不问其出入。平多以金纵反间于楚军，宣言：“诸将钟离昩等为项王将，功多矣，然而终不得裂地而王，欲与汉为一，以灭项氏而分王其地。”项王果意不信钟离昩等。
夏，四月，楚围汉王于荥阳，急；汉王请和，割荥阳以西者为汉。亚父劝羽急攻荥阳；汉王患之。项羽使使至汉，陈平使为太牢具。举进，见楚使，即佯惊曰：“吾以为亚父使，乃项王使！”复持去，更以恶草具进楚使。楚使归，具以报项王，项王果大疑亚父。亚父欲急攻下荥阳城，项王不信，不肯听。亚父闻项王疑之，乃怒曰：“天下事大定矣，君王自为之，愿请骸骨！”归，未至彭城，疽发背而死。
五月，将军纪信言于汉王曰：“事急矣！臣请诳楚，王可以间出。”于是陈平夜出女子东门二千馀人，楚因而四面击之。纪信乃乘王车，黄屋左纛，曰：“食尽，汉王降楚。”楚皆呼万岁，之城东观。以故汉王得与数十骑出西门遁去，令韩王信与周苛、魏豹、枞公守荥阳。羽见纪信，问：“汉王安在？”曰：“已出去矣。”羽烧杀信。周苛、枞公相谓曰：“反国之王，难与守城！”因杀魏豹。
汉王出荥阳，至成皋，入关，收兵欲复东。辕生说汉王曰：“汉与楚相距荥阳数岁，汉常困。愿君王出武关，项王必引兵南走。王深壁勿战，令荥阳、成皋间且得休息，使韩信等得安辑河北赵地，连燕、齐，君王乃复走荥阳。如此，则楚所备者多，力分；汉得休息，复与之战，破之必矣！”汉王从其计，出军宛、叶间。与黥布行收兵。羽闻汉王在宛，果引兵南；汉王坚壁不与战。
汉王之败彭城，解而西也，彭越皆亡其所下城，独将其兵北居河上，常往来为汉游兵击楚，绝其后粮。是月，彭越渡睢，与项声、薛公战下邳，破，杀薛公。羽乃使终公守成皋，而自东击彭越。汉王引兵北，击破终公，复军成皋。
六月，羽已
译荀悦评论说：确立策略以决定胜负的方法，其要点有三：一是形，二是势，三是情。所谓形，是说大体上得失的规律；所谓势，是说根据当时情况适宜进退的契机；所谓情，是说内心意志是否可行的实际情况。所以策略相同、事情相似而功效却不同的，是因为这三种方法不同。
起初，张耳、陈馀劝说陈涉恢复六国，为自己树立党羽；郦食其也劝说汉王。之所以说法相同而得失却不同，是因为陈涉起兵时，天下人都想灭亡秦朝；而楚、汉的胜负尚未确定，现在天下人未必都想灭亡项羽。所以恢复六国，对于陈涉来说，是增加自己的党羽而增加秦朝的敌人；况且陈涉还没有独占天下的土地，这是拿不是自己的东西送给别人，施行虚惠而获得实福。恢复六国，对于汉王来说，是割让自己的土地来资助敌人，设立虚名而遭受实祸。这是事情相同而形势不同的情况。
等到宋义等待秦、赵两军疲敝，这与从前卞庄刺虎的说法相同。如果在战国时期，邻国互相攻伐，没有临时的紧急状况，那是可以的。战国诸侯建立的时间很久了，一次战争的胜负，未必决定国家的存亡；其形势不能急于灭亡敌国；前进可以乘胜，后退可以自保，所以积蓄力量等待时机，承接敌人的疲敝，这是形势使然。现在楚、赵起兵，与秦势不两立，安危的关键，呼吸之间就会发生变化，前进就能确立功业，后退就会遭受祸患。这是事情相同而形势不同的情况。
攻打赵国的战役，韩信军队驻扎在泜水之上而赵国不能取胜。彭城的危难，汉王在睢水之上作战，士兵都跳入睢水而楚军大胜。为什么呢？赵军出国迎战，看到有利就前进，知道困难就后退，怀着顾念国内的心思，没有拼死决战的打算；韩信军队孤立在水上，士兵必死，没有二心，这是韩信取胜的原因。汉王深入敌国，摆设酒宴高会，士兵安逸享乐，战斗意志不坚定；楚军凭借强大的威势而丧失国都，士兵都有愤激之气，怀着救败赴亡的急切心情，以决一死战，这是汉王失败的原因。况且韩信挑选精兵防守，而赵国用顾念国内的士兵进攻；项羽挑选精兵进攻，而汉军用怠惰的士兵应对，这是事情相同而情势不同的情况。
所以说：权变不可预先设定，变化不可事先谋划。随着时势迁移，顺应事物变化，这是制定策略的关键。
汉王对陈平说：“天下纷乱，什么时候才能安定呢？”陈平说：“项王刚直忠心的臣子亚父、钟离昧、龙且、周殷等人，不过几个人罢了。大王如果能拿出数万斤黄金，施行反间计，离间他们的君臣，以怀疑他们的心。项王为人，多疑忌信谗言，必定内部互相诛杀，汉军趁机举兵攻打他们，攻破楚国是必然的。”汉王说：“好！”于是拿出黄金四万斤给陈平，任凭他做，不过问他的收支。陈平多用黄金在楚军中施行反间计，扬言：“各位将领钟离昧等人做项王的将领，功劳很多，然而终究不能裂土封王，想要与汉军联合，以消灭项氏而瓜分其土地。”项王果然怀疑钟离昧等人。
夏天，四月，楚军包围汉王于荥阳，形势危急；汉王请求讲和，割让荥阳以西的地方给汉。亚父劝项羽加紧攻打荥阳；汉王对此感到忧虑。项羽派使者到汉营，陈平让准备太牢的丰盛酒食。端上来，看见楚使，就假装惊讶地说：“我以为是亚父的使者，原来是项王的使者！”又拿回去，换用粗劣的草具给楚使。楚使回去，详细报告项王，项王果然大大怀疑亚父。亚父想加紧攻下荥阳城，项王不信任，不肯听从。亚父听说项王怀疑他，就愤怒地说：“天下大事已经基本确定，君王自己去做吧，我请求告老还乡！”回去，没到彭城，背上生毒疮而死。
五月，将军纪信对汉王说：“事情危急了！请让我欺骗楚军，大王可以趁机逃出。”于是陈平夜里放出两千多名女子从东门出去，楚军因此四面攻打。纪信就乘坐汉王的马车，黄屋左纛，说：“粮食吃尽了，汉王投降楚军。”楚军都欢呼万岁，登上城东观看。因此汉王得以与几十名骑兵从西门逃走，命令韩王信与周苛、魏豹、枞公安守荥阳。项羽看见纪信，问：“汉王在哪里？”纪信说：“已经逃出去了。”项羽烧死了纪信。周苛、枞公互相说：“背叛国家的君王，难以与他一起守城！”于是杀了魏豹。
汉王逃出荥阳，到成皋，进入函谷关，收拢兵力想再次向东。辕生劝说汉王说：“汉与楚在荥阳对峙多年，汉军常常困顿。希望君王出武关，项王必定引兵向南走。君王深沟高垒不战，让荥阳、成皋之间得以休息，让韩信等人得以安抚河北赵地，连接燕、齐，君王再回到荥阳。这样，楚军防备的地方多，力量分散；汉军得到休息，再与他们作战，攻破他们必然！”汉王听从了他的计策，出兵宛、叶之间。与黥布一起收拢兵力。项羽听说汉王在宛，果然引兵向南；汉王坚守壁垒不与交战。
汉王在彭城战败，解围向西时，彭越都丢掉了所攻下的城池，只率领他的军队向北驻扎在河上，经常往来为汉军做游兵攻击楚军，断绝楚军后方的粮草。这个月，彭越渡过睢水，与项声、薛公在下邳作战，打败他们，杀了薛公。项羽于是派终公守成皋，而自己向东攻击彭越。汉王引兵向北，击破终公，再次驻军成皋。
六月，项羽已经
破走彭越，闻汉复军成皋，乃引兵西拔荥阳城，生得周苛。羽谓苛：“为我将，以公为上将军，封三万户。”周苛骂曰：“若不趋降汉，今为虏矣；若非汉王敌也！”羽烹周苛，并杀枞公而虏韩王信，遂围成皋。汉王逃，独与滕公共车出成皋玉门，北渡河，宿小脩武传舍。晨，自称汉使，驰入赵壁。张耳、韩信未起，即其卧内，夺其印符以麾召诸将，易置之。信、耳起，乃知汉王来，大惊。汉王既夺两人军，即令张耳徇行，备守赵地。拜韩信为相国，收赵兵未发者击齐。诸将稍稍得出成皋从汉王。楚拔成皋，欲西；汉使兵距之巩，令其不得西。
译打败并击退彭越后，听说汉军又在成皋集结，便率领军队向西攻取了荥阳城，活捉了周苛。项羽对周苛说：“你如果做我的将领，就任命你为上将军，封给你三万户的食邑。”周苛骂道：“你如果不赶快向汉王投降，现在就已经是俘虏了；你根本不是汉王的对手！”项羽将周苛烹杀，同时杀死了枞公，俘虏了韩王信，于是包围了成皋。汉王逃跑，只和滕公共乘一辆车从成皋的玉门逃出，向北渡过黄河，在小脩武的驿站住宿。清晨，汉王自称是汉使，骑马驰入赵军军营。张耳、韩信还没有起床，汉王就进入他们的卧室，夺取他们的印信符节来指挥调动各位将领，更换了他们的职位。韩信、张耳起床后，才知道汉王来了，非常震惊。汉王既然夺取了这两人的军队，就命令张耳巡视各地，防备并镇守赵地。任命韩信为相国，收集赵地尚未出发的军队去攻打齐国。各位将领渐渐地从成皋脱身出来跟随汉王。楚军攻下成皋，想要向西进军；汉军派兵在巩县抵御他们，使他们不能向西进军。
秋，七月，有星孛于大角。
临江王龙薨，子尉嗣。
汉王得韩信军，复大振。八月，引兵临河，南乡，军小脩武，欲复与楚战。郎中郑忠说止汉王，使高垒深堑勿与战。汉王听其计，使将军刘贾、卢绾将卒二万人，骑数百，度白马津，入楚地，佐彭越，烧楚积聚，以破其业，无以给项王军食而已。楚兵击刘贾，贾辄坚壁不肯与战，而与彭越相保。
彭越攻徇梁地，下睢阳、外黄等十七城。九月，项王谓大司马曹咎曰：“谨守成皋。即汉王欲挑战，慎勿与战，勿令得东而已。我十五日必定梁地，复从将军。”羽引兵东行，击陈留、外黄、睢阳等城，皆下之。
汉王欲捐成皋以东，屯巩、洛以距楚。郦生曰：“臣闻‘知天之天者，王事可成’，王者以民为天，而民以食为天。夫敖仓，天下转输久矣，臣闻其下乃有藏粟甚多。楚人拔荥阳，不坚守敖仓，乃引而东，令適卒分守成皋，此乃天所以资汉也。方今楚易取而汉反却，自夺其便，臣窃以为过矣。且两雄不俱立，楚、汉久相持不决，海内摇荡，农夫释耒，红女下机，天下之心未有所定也。愿足下急复进兵，收取荥阳，据敖仓之粟，塞成皋之险，杜太行之道，距蜚狐之口，守白马之津，以示诸侯形制之势，则天下知所归矣。”王从之，乃复谋取敖仓。食其又说王曰：“方今燕、赵已定，唯齐未下，诸田宗强，负海、岱，阻河、济，南近于楚，人多变诈；足下虽遣数万师，未可以岁月破也。臣请得奉明诏说齐王，使为汉而称东籓。”上曰：“善！”乃使郦生说齐王曰：“王知天下之所归乎？”王曰：“不知也。天下何所归？”郦生曰：“归汉。”曰：“先生何以言之？”曰：“汉王先入咸阳，项王负约，王之汉中。项王迁杀义帝，汉王闻之，起蜀、汉之兵击三秦，出关而责义帝之处。收天下之兵，立诸侯之后；降城即以侯其将，得赂即以分其士；与天下同其利，豪英贤才皆乐为之用。项王有倍约之名，杀义帝之实；于人之功无所记，于人之罪无所忘；战胜而不得其赏，拔城而不得其封，非项氏莫得用事；天下畔之，贤才怨之，而莫为之用。故天下之事归于汉王，可坐而策也！夫汉王发蜀、汉，定三秦；涉西河，破北魏；出井陉，诛成安君；此非人之力也，天之福也！今已据敖仓之粟，塞成皋之险，守白马之津，杜太行之阪，距蜚狐之口；天下后服者先亡矣。王疾先下汉王，齐国可得而保也；不然，危亡可立而待也！”先是，齐闻韩信且东兵，使华无伤、田解将重兵屯历下以距汉。及纳郦生之言，遣使与汉平，乃罢历下守战备，与郦生日纵酒为乐。韩信引兵东，未度平原，闻郦食其已说下齐，欲止。辨士蒯彻说信曰：“将军受诏击齐，而汉独发间使下齐，宁有诏止将军乎？何以得毋行也？且郦生，一士，伏轼掉三寸之舌，下齐七十馀城，将军以数万众，岁馀乃下赵五十馀城。为将数岁，反不如一竖儒之功乎！”于是信然之，遂渡河。
太祖高皇帝上之下四年
冬，十月，信袭破齐历下军，遂至临淄。齐王以郦生为卖己，乃烹之；引兵东走高密，使使之楚请救。田横走博阳，守相田光走城阳，将军田既军于胶东。
楚大司马咎守成皋，汉数挑战，楚军不出。使人辱之，数日，咎怒，渡兵汜水。士卒半渡，汉击之，大破楚军，尽得楚国金玉、货赂，咎及司马欣皆自刭汜水上。汉王引兵渡河，复取成皋，军广武，就敖仓食。
项羽下梁地十馀城，闻成皋破，乃引兵还。汉军方围钟离昩于荥阳东，闻羽至，尽走险阻。羽亦军广武，与汉相守。数月，楚军食少。项王患之，乃为高祖，置太公其上，告汉王曰：“今不急下，吾烹太公！”汉王曰：“吾与羽俱北面受命怀王，约为兄弟，吾翁即若翁；必欲烹而翁，幸分我一杯羹！”项王怒，欲杀之。项伯曰：“天下事未可知。且为天下者不顾家，虽杀之，无益，只益祸耳！”项王从之。项王谓汉王曰：“天下匈匈数岁者，徒
译秋季，七月，大角星旁出现了彗星。
临江王刘龙去世，他的儿子刘尉继承王位。
汉王得到了韩信的军队，军威再次大振。八月，汉王率军来到黄河边，向南行进，驻扎在小脩武，打算再次与楚军交战。郎中郑忠劝谏汉王，让他修筑高垒深挖壕沟，不要与楚军交战。汉王听从了他的计策，派遣将军刘贾、卢绾率领士兵两万人，骑兵数百人，渡过白马津，进入楚地，辅助彭越，烧毁楚军的粮草积蓄，破坏他们的基业，使项王的军队没有粮食供应罢了。楚军攻击刘贾，刘贾就坚守营垒不肯出战，而与彭越互相保护。
彭越攻占并巡行梁地，攻下了睢阳、外黄等十七座城池。九月，项王对大司马曹咎说：“务必坚守成皋。如果汉王想要挑战，千万不要与他交战，只要不让他向东进发就可以了。我十五天内一定平定梁地，再回来与将军会合。”项羽率军向东进发，攻打陈留、外黄、睢阳等城池，都攻下了它们。
汉王打算放弃成皋以东的地区，驻扎在巩县、洛阳以抵御楚军。郦食其说：“我听说‘懂得顺应天意的人，王业就可以成功’，君王以百姓为天，而百姓以粮食为天。那敖仓，是天下的转运枢纽已经很久了，我听说那里储藏的粮食非常多。楚人攻下荥阳，不坚守敖仓，却率军向东，让刑徒分别驻守成皋，这是上天用来资助汉王的。如今楚军容易攻取而汉军反而退却，自己放弃了便利，我私下认为这是错误的。况且两位英雄不能并存，楚、汉长期相持不下，天下动荡不安，农夫放下农具，织女离开织机，天下人的心还没有安定。希望陛下赶快再次进兵，收复荥阳，占据敖仓的粮食，堵塞成皋的险要，堵住太行的道路，阻挡蜚狐的关口，守住白马的渡口，向诸侯展示控制局势的态势，那么天下人就知道该归顺谁了。”汉王听从了他的建议，于是再次谋划夺取敖仓。郦食其又劝汉王说：“如今燕、赵已经平定，只有齐国没有攻下，田氏宗族势力强大，倚靠大海和泰山，凭借黄河和济水，南边靠近楚国，人多且善于变化欺诈；陛下即使派遣数万军队，也不能在几个月内攻破它。我请求奉您的明诏去劝说齐王，让他归附汉王并称臣为东面的藩属。”汉王说：“好！”于是派郦食其去劝说齐王说：“大王知道天下人心归向哪里吗？”齐王说：“不知道。天下人心归向哪里？”郦食其说：“归向汉王。”齐王说：“先生凭什么这么说？”郦食其说：“汉王先入咸阳，项王违背约定，让汉王称王于汉中。项王迁徙并杀害义帝，汉王听说后，起用蜀、汉的军队攻打三秦，出函谷关而追究义帝的下落。收集天下的军队，分封诸侯的后代；攻下的城池就封赏那里的将领，得到的财物就分给士兵；与天下人共享利益，豪杰贤才都乐于为他效力。项王有违背约定的名声，杀害义帝的事实；对于别人的功劳不记取，对于别人的罪过不忘怀；打了胜仗得不到赏赐，攻下城池得不到封赏，不是项氏的人就不能掌权；天下人背叛他，贤才怨恨他，而没有人愿意为他效力。所以天下的事情归于汉王，可以坐着推算出来！汉王从蜀、汉出发，平定三秦；渡过西河，打败北魏；出井陉，诛杀成安君；这不是人的力量，而是上天的福佑！如今已经占据了敖仓的粮食，堵塞了成皋的险要，守住了白马的渡口，堵住了太行的山坡，阻挡了蜚狐的关口；天下后来归顺的先灭亡。大王赶快先归顺汉王，齐国就可以保全；不然，危亡可以立刻等到！”在此之前，齐国听说韩信将要向东进军，派遣华无伤、田解率领重兵驻扎在历下以抵御汉军。等到采纳了郦食其的话，派遣使者与汉国讲和，于是撤除了历下的守战准备，与郦食其每天纵酒作乐。韩信率军向东，还没有渡过平原，听说郦食其已经说服齐国归降，想要停止进军。辩士蒯彻劝说韩信说：“将军受命攻打齐国，而汉王只派遣秘密使者去使齐国归降，难道有诏令停止将军进军吗？凭什么可以不前进呢？况且郦生，只是一个士人，伏在车轼上摇动三寸不烂之舌，就使齐国七十多座城池归降，将军率领数万军队，一年多才攻下赵国五十多座城池。做将领几年，反而不如一个年轻儒生的功劳吗！”于是韩信认为他说得对，于是渡过黄河。
太祖高皇帝上之下四年
冬季，十月，韩信袭击并打败齐国历下的军队，于是到达临淄。齐王认为郦食其出卖了自己，就把他煮死；率军向东逃到高密，派遣使者到楚国请求救援。田横逃到博阳，守相田光逃到城阳，将军田既在胶东驻军。
楚国大司马曹咎驻守成皋，汉军多次挑战，楚军不出战。汉军派人侮辱他，几天后，曹咎发怒，率军渡过汜水。士兵刚渡过一半，汉军攻击他们，大败楚军，全部缴获楚国的金玉、财物，曹咎及司马欣都在汜水上自刎。汉王率军渡过黄河，再次夺取成皋，驻扎在广武，依靠敖仓的粮食。
项羽攻下梁地十多座城池，听说成皋被攻破，于是率军返回。汉军正包围钟离眜于荥阳东边，听说项羽到来，全部退守险阻之地。项羽也驻扎在广武，与汉军相持。几个月后，楚军粮食短缺。项王为此担忧，于是为高祖，把太公放在上面，告诉汉王说：“现在如果不赶快投降，我就煮死太公！”汉王说：“我与项羽都北面受命于怀王，约定为兄弟，我的父亲就是你的父亲；一定要煮你的父亲，希望分给我一杯肉汤！”项王发怒，想要杀他。项伯说：“天下的事情还不可知。况且为天下的人不顾家，即使杀了他，也没有益处，只会增加祸患罢了！”项王听从了他。项王对汉王说：“天下喧哗多年，只是
以吾两人耳。愿与汉王挑战，决雌雄，毋徒苦天下之民父子为也！”汉王笑谢曰；“吾宁斗智，不能斗力！”项王三令壮士出挑战，汉有善骑射者楼烦辄射杀之。项王大怒，乃自被甲持戟挑战。楼烦欲射之，项王▯真目叱之，楼烦目不敢视，手不敢发，遂走还入壁，不敢复出。汉王使人间问之，乃项王也，汉王大惊。于是项王乃即汉王，相与临广武间而语。羽欲与汉王独身挑战。汉王数羽曰：“羽负约，王我于蜀、汉，罪一；矫杀卿子冠军，罪二；救赵不还报，而擅劫诸侯兵入关，罪三；烧秦宫室，掘始皇帝冢，收私其财，罪四；杀秦降王子婴，罪五；诈坑秦子弟新安二十万，罪六；王诸将善地而徙逐故主，罪七；出逐义帝彭城，自都之，夺韩王地，并王梁、楚，多自与，罪八；使人阴杀义帝江南，罪九；为政不平，王约不信，天下所不容，大逆无道，罪十也。吾以义兵从诸侯诛残贼，使刑馀罪人击公，何苦乃与公挑战！”羽大怒，伏弩射中汉王。汉王伤胸，乃扪足曰：“虏中吾指。”汉王病创卧，张良强请汉王起行劳军，以安士卒，毋令楚乘胜。汉王出行军，疾甚，因驰入成皋。韩信已定临淄，遂东追齐王。项王使龙且将兵，号二十万，以救齐，与齐王合军高密。客或说龙且曰：“汉兵远斗穷战，其锋不可当。齐、楚自居其地，兵易败散。不如深壁，令齐王使其信臣招所亡城；亡城闻王在，楚来救，必反汉。汉兵二千里客居齐地，齐城皆反之，其势无所得食，可无战而降也。”龙且曰：“吾平生知韩信为人，易与耳！寄食于漂母，无资身之策；受辱于袴下，无兼人之勇，不足畏也。且夫救齐，不战而降之，吾何功！今战而胜之，齐之半可得也。”十一月，齐、楚与汉夹潍水而陈。韩信储夜令人为万馀囊，满盛沙，壅水上流；引军半渡击龙且，佯不胜，还走。龙且果喜曰：“固知信怯也！”遂追信。信使人决壅囊，水大至，龙且军太半不得渡。即急击杀龙且，水东军散走，齐王广亡去。信遂追北至成阳，虏齐王广。汉将灌婴追得齐守相田光，进至博阳。田横闻齐王死，自立为齐王，还击婴，婴败横军于嬴下。田横亡走梁，归彭越。婴进击齐将田吸于千乘，曹参击田既于胶东，皆杀之，尽定齐地。
译这只不过是我们两个人罢了。我希望能与汉王单独挑战，决一胜负，不要白白让天下的百姓父子受苦啊！”汉王笑着推辞说：“我宁愿斗智，不能斗力！”项羽多次命令壮士出来挑战，汉军中有擅长骑射的楼烦人，总是射杀他们。项羽大怒，于是亲自披上铠甲手持长戟出来挑战。楼烦人想要射他，项羽瞪大眼睛怒视他，楼烦人眼睛不敢看他，手不敢放箭，于是逃跑回到营垒，不敢再出来。汉王派人暗中打听，才知道是项羽，汉王非常吃惊。于是项羽就靠近汉王，两人隔着广武涧对话。项羽想与汉王单独挑战。汉王历数项羽的罪状说：“项羽违背约定，把我封王在蜀、汉两地，这是第一条罪状；假传命令杀害卿子冠军宋义，这是第二条罪状；救援赵国后不回来报告，却擅自劫持诸侯军队进入函谷关，这是第三条罪状；烧毁秦朝宫室，挖掘秦始皇的陵墓，将财物据为己有，这是第四条罪状；杀害秦朝投降的王子婴，这是第五条罪状；用欺诈手段在新安活埋秦朝子弟二十万人，这是第六条罪状；把将领们封王在好地方，却驱逐原来的君主，这是第七条罪状；把义帝驱逐到彭城，自己在那里建都，夺取韩王的土地，兼并梁、楚两地称王，多占土地，这是第八条罪状；派人暗中在江南杀害义帝，这是第九条罪状；执政不公平，封王的约定不守信义，为天下所不容，是大逆无道，这是第十条罪状。我率领正义之兵跟随诸侯讨伐残暴的贼人，派受过刑的罪人来攻打你，何必辛苦到与你单独挑战呢！”项羽大怒，埋伏的弩箭射中了汉王。汉王胸部受伤，于是摸着脚说：“敌人射中了我的脚趾。”汉王因伤口生病卧床，张良极力请求汉王起来巡视军队，以安抚士兵，不让楚军乘胜追击。汉王出来巡视军队，病情加重，于是驾车逃入成皋。韩信已经平定临淄，于是向东追击齐王。项羽派龙且率领军队，号称二十万，去救援齐国，与齐王在高密合兵。有人劝龙且说：“汉军远离本土作战，处于绝境，他们的锐气不可抵挡。齐、楚军队在自己的土地上作战，容易溃散。不如坚守营垒，让齐王派他信任的臣子招抚那些失守的城池；失守的城池听说齐王还在，楚军来救援，一定会反叛汉军。汉军远在二千里之外寄居在齐地，如果齐国的城池都反叛，他们势必无处获取粮食，可以不战而降。”龙且说：“我一向了解韩信的为人，容易对付！他寄食于漂母，没有安身立命的谋略；受辱于胯下，没有超人的勇气，不值得害怕。况且救援齐国，不战而降，我有什么功劳！现在交战而战胜，可以得到齐国的一半土地。”十一月，齐、楚与汉军在潍水两岸列阵。韩信连夜让人制作一万多个袋子，装满沙子，堵塞潍水的上游；率领军队半渡时攻击龙且，假装打不过，退兵逃跑。龙且果然高兴地说：“本来就知道韩信胆小！”于是追击韩信。韩信派人决开沙袋，大水涌至，龙且的军队大半没能渡过河。韩信立即紧急击杀龙且，潍水东岸的军队溃散逃跑，齐王田广逃遁。韩信于是追击溃兵到成阳，俘虏了齐王田广。汉将灌婴追击俘获了齐国守相田光，进军到博阳。田横听说齐王死了，自立为齐王，回师攻打灌婴，灌婴在嬴下打败了田横的军队。田横逃往梁地，归附彭越。灌婴进军在千乘攻打齐将田吸，曹参在胶东攻打田既，都将他们杀死，完全平定了齐地。
立张耳为赵王。
汉王疾愈，西入关。至栎阳，枭故塞王欣头栎阳市。留四日，复如军，军广武。
韩信使人言汉王曰：“齐伪诈多变，反覆之国也；南边楚。请为假王以镇之。”汉王发书，大怒，骂曰：“吾困于此，旦暮望若来佐我，乃欲自立为王！”张良、陈平蹑汉王足，因附耳语曰：“汉方不利，宁能禁信之自王乎！不如因而立之，善遇，使自为守。不然，变生。”汉王亦悟，因复骂曰：“大丈夫定诸侯，即为真王耳，何以假为！”春，二月，遣张良操印立韩信为齐王，征其兵击楚。
项王闻龙且死，大惧，使盱台人涉往说齐王信曰：“天下共苦秦久矣，相与戮力击秦。秦已破，计功割地，分土而王之，以休士卒。今汉王复兴兵而东，侵人之分，夺人之地；已破三秦，引兵出关，收诸侯之兵以东击楚，其意非尽吞天下者不休，其不知厌足如是甚也！且汉王不可必，身居项王掌握中数矣，项王怜而活之；然得脱，辄倍约，复击项王，其不可亲信如此。今足下虽自以与汉王为厚交，为之尽力用兵，必终为所禽矣。足下所以得须臾至今者，以项王尚存也。当今二王之事，权在足下，足下右投则汉王胜，左投则项王胜。项王今日亡，则次取足下。足下与项王有故，何不反汉与楚连和，参分天下王之！今释此时而自必于汉以击楚，且为智者固若此乎？！”韩信谢曰：“臣事项王，官不过郎中，位不过执戟；言不听，画不用，故倍楚而归汉。汉王授我上将军印，予我数万众，解衣衣我，推食食我，言听计用，故吾得以至于此。夫人深亲我，我倍之不祥；虽死不易！幸为信谢项王！”
武涉已去，蒯彻知天下权在信，乃以相人之术说信曰：“仆相君之面，不过封侯，又危不安；相君之背，贵乃不可言。”韩信曰：“何谓也？”蒯彻曰：“天下初发难也，忧在亡秦而已。今楚、汉分争，使天下之人肝胆涂地，父子暴骸骨于中野，不可胜数。楚人起彭城，转斗逐北，乘利席卷，威震天下；然兵困于京、索之间，迫西山而不能进者，三年于此矣。汉王将数十万之众，距巩、雒，阻山河之险，一日数战，无尺寸之功，折北不救。此所谓智勇俱困者也。百姓罢极怨望，无所归倚。以臣料之，其势非天下之贤圣固不能息天下之祸。当今两主之命，县于足下，足下为汉则汉胜，与楚则楚胜。诚能听臣之计，莫若两利而俱存之，参分天下，鼎足而居，其势莫敢先动。夫以足下之贤圣，有甲兵之聚，据强齐，从赵、燕，出空虚之地而制其后，因民之欲，西乡为百姓请命，则天下风走而响应矣，孰敢不听！割大弱强以立诸侯，诸侯已立，天下服听，而归德于齐。案齐之故，有胶、泗之地，深拱揖让，则天下之君王相率而朝于齐矣。盖闻‘天与弗取，反受其咎；时至不行，反受其殃’。愿足下熟虑之！”韩信曰：“汉王遇我甚厚，吾岂可乡利而倍义乎！”蒯生曰：“始常山王、成安君为布衣时，相与为刎颈之交；后争张黡、陈泽之事，常山王杀成安君泜水之南，头足异处。此二人相与，天下至欢也，然而卒相禽者，何也？患生于多欲而人心难测也。今足下欲行忠信以交于汉王，必不能固于二君之相与也，而事多大于张黡、陈泽者；故臣以为足下必汉王之不危己，亦误矣！大夫种存亡越，霸句践，立功成名而身死亡，野兽尽而猎狗烹。夫以交友言之，则不如张耳之与成安君者也；以忠信言之，则不过大夫种之于句践也，此二者足以观矣！愿足下深虑之。且臣闻‘勇略震主者身危，功盖天下者不赏’。今足下戴震主之威，挟不赏之功，归楚，楚人不信；归汉，汉人震恐。足下欲持是安归乎？”韩信谢曰：“先生且休矣，吾将念。”后数日，蒯彻复说曰：“夫听者，事之候也；计者，事之机也；听过计失而能久安者鲜矣！故知者，决之断也；疑者，事之害也。审豪厘之小计，遗天下之大数，智诚知之，决弗敢行者，百事之祸也。夫功者，难成而易败；时者，
译立张耳为赵王。
汉王病愈，向西进入函谷关。到达栎阳，将原塞王司马欣的头砍下，悬挂在栎阳市示众。停留了四天，又回到军中，驻扎在广武。
韩信派人告诉汉王说：“齐国虚伪狡诈，变化多端，是个反复无常的国家；南边又与楚国接壤。请求让我做代理齐王来镇抚它。”汉王拆开书信，大怒，骂道：“我困在这里，早晚盼望你来援助我，你反而想自立为王！”张良、陈平踩了汉王的脚，趁机附耳低语说：“现在汉军处境不利，怎么能禁止韩信自立为王呢！不如趁机立他，好好对待他，让他自己镇守齐地。不然，就会生出变故。”汉王也醒悟了，于是又骂道：“大丈夫平定诸侯，就做真王罢了，何必做代理王呢！”春季，二月，派遣张良带着印信立韩信为齐王，征调他的军队攻打楚国。
项王听说龙且死了，非常恐惧，派盱台人武涉去游说齐王韩信说：“天下人共同苦于秦朝的暴政已经很久了，大家齐心协力攻打秦朝。秦朝已经破败，按功劳划分土地，分封为王，让士兵休养生息。现在汉王又兴兵向东，侵犯别人的领地，夺取别人的土地；已经平定三秦，率军出关，收编诸侯的军队向东攻打楚国，他的意图不是吞并天下不会罢休，他不知满足竟然到了这种地步！况且汉王不可信赖，他多次身处项王的掌控之中，项王怜悯他才让他活命；然而他一旦逃脱，就违背盟约，再次攻打项王，他不可亲近信任竟然到了这种地步。现在您虽然自认为与汉王交情深厚，为他尽力用兵，最终一定会被他擒获。您之所以能暂时存活到现在，是因为项王还活着。当今两位王公的胜负，权柄在您手中，您向右投靠则汉王胜，向左投靠则项王胜。项王今天灭亡，接下来就会取您性命。您与项王有旧交，为什么不反叛汉王与楚国联合，三分天下各自称王呢！现在放弃这个时机而一定依附汉王去攻打楚国，这难道是智者的做法吗？”韩信推辞说：“我侍奉项王，官职不过郎中，地位不过持戟卫士；进言不被采纳，谋略不被采用，所以背叛楚国而归附汉王。汉王授予我上将军的印信，给我数万士兵，脱下衣服给我穿，推让食物给我吃，进言被采纳，计谋被采用，所以我才能到达这个地步。别人对我如此深厚亲善，我背叛他是不祥的；即使死也不改变！希望您替我向项王致谢！”
武涉离开后，蒯彻知道天下的权柄在韩信手中，于是用相面的方法游说韩信说：“我相您的脸，不过封侯，而且危险不安；相您的背，尊贵得无法形容。”韩信说：“这是什么意思？”蒯彻说：“天下刚开始起事时，忧患只在于灭亡秦朝罢了。现在楚、汉相争，使得天下人的肝胆涂地，父子尸骨暴露在荒野，数不胜数。楚人从彭城起兵，辗转战斗追逐败军，乘着胜利席卷天下，威震天下；然而军队被困在京、索之间，逼近西山而不能前进，到现在已经三年了。汉王率领数十万军队，抵御巩、洛，凭借山河的险阻，一天打几次仗，没有取得丝毫功劳，战败了也不救援。这就是所说的智勇都困顿的情况。百姓疲惫不堪，怨恨失望，没有依靠。以我推测，这种局势如果不是天下的贤圣之人，一定不能平息天下的祸乱。当今两位主上的性命，悬在您手中，您帮助汉王则汉王胜，帮助楚王则楚王胜。如果能听从我的计策，不如让双方都获利而共同存在，三分天下，像鼎的三足一样并立，这种局势谁也不敢先动手。凭着您的贤圣，拥有聚集的军队，占据强大的齐国，顺从赵、燕，从空虚的地方出来控制他们的后方，顺应百姓的愿望，向西为百姓请命，那么天下人就会像风一样奔走响应，谁敢不听！割让大国削弱强国来建立诸侯，诸侯已经建立，天下服从听命，而把恩德归于齐国。安守齐国原有的疆土，有胶、泗的地方，拱手谦让，那么天下的君王就会相继朝拜齐国了。听说‘上天给予却不接受，反而会受到灾祸；时机到来却不行动，反而会受到祸殃’。希望您仔细考虑！”韩信说：“汉王对待我非常优厚，我怎么能趋利而背义呢！”蒯生说：“起初常山王、成安君还是平民时，彼此结为刎颈之交；后来因为张黡、陈泽的事情发生争执，常山王在泜水南面杀了成安君，头脚分离。这两个人彼此交往，是天下最欢好的，然而最终互相擒获，为什么呢？祸患产生于欲望过多而人心难以测度。现在您想实行忠信来与汉王交往，一定不能坚固于这两个人之间的交往，而且事情大多比张黡、陈泽的事情更严重；所以我认为您一定认为汉王不会危害自己，也是错误的！大夫种保全了灭亡的越国，使句践称霸，立功成名而自身死亡，野兽捕尽而猎狗被烹杀。从交友的角度来说，不如张耳与成安君；从忠信的角度来说，不超过大夫种对于句践，这两件事足以观察了！希望您深思。况且我听说‘勇略震动君主的人自身危险，功劳覆盖天下的人得不到赏赐’。现在您顶着震动君主的威势，挟带着得不到赏赐的功劳，归附楚国，楚人不信任；归附汉国，汉人震惊恐惧。您想带着这些归附哪里呢？”韩信推辞说：“先生暂且休息吧，我将考虑。”几天后，蒯彻又游说：“听取意见，是事情的征兆；谋划，是事情的关键；听错了意见谋划失误而能长久安定的很少！所以明智的人，是果断决断；犹豫的人，是事情的祸害。审视毫厘的小计，遗漏天下的大数，智慧确实知道，却不敢决断实行的，是百事的祸患。功业，难以成就而容易败坏；时机，
难得而易失也；时乎时，不再来！”韩信犹豫，不忍倍汉；又自以功多，汉终不夺我齐，遂谢。蒯彻因去，佯狂为巫。
译（天下大势）是难得而易失的；时机啊时机，一旦错过就不会再来！”韩信犹豫不决，不忍心背叛汉王；又自认为功劳很多，汉王终究不会夺取我的齐国，于是谢绝了蒯彻的建议。蒯彻因此离去，假装发疯做了巫师。
秋，七月，立黥布为淮南王。
八月，北貉燕人来致枭骑助汉。
汉王下令：军士不幸死者，吏为衣衾棺敛，转送其家。四方归心焉。
是岁，以中尉周昌为御史大夫。昌，苛从弟也。
项羽自知少助；食尽，韩信又进兵击楚，羽患之。汉遣侯公说羽请太公。羽乃与汉约，中分天下，割洪沟以西为汉，以东为楚。九月，楚归太公、吕后，引兵解而东归。汉王欲西归，张良、陈平说曰：“汉有天下太半，而诸侯皆附；楚兵疲食尽，此天亡之时也。今释弗击，此所谓养虎自遗患也。”汉王从之。
●卷第十一
【汉纪三】 起屠维大渊献，尽重光赤奋若，凡三年。
太祖高皇帝中五年
冬，十月，汉王追项羽至固陵，与齐王信、魏相国越期会击楚；信、越不至，楚击汉军，大破之。汉王复坚壁自守，谓张良曰：“诸侯不从，奈何？”对曰：“楚兵且破，二人未有分地，其不至固宜。君王能与共天下，可立致也。齐王信之立，非君王意，信亦不自坚；彭越本定梁地，始，君王以魏豹故拜越为相国，今豹死，越亦望王，而君王不早定。今能取睢阳以北至穀城皆以王彭越，从陈以东傅海与齐王信。信家在楚，其意欲复得故邑。能出捐此地以许两人，使各自为战，则楚易破也。”汉王从之。于是韩信、彭越皆引兵来。
十一月，刘贾南渡淮，围寿春，遣人诱楚大司马周殷。殷畔楚，以舒屠六，举九江兵迎黥布，并行屠城父，随刘贾皆会。
十二月，项王至垓下，兵少，食尽，与汉战不胜，入壁；汉军及诸侯兵围之数重。项王夜闻汉军四面皆楚歌，乃大惊曰：“汉皆已得楚乎？是何楚人之多也？”则夜起，饮帐中，悲歌慷慨，泣数行下；左右皆泣，莫能仰视。于是项王乘其骏马名骓，麾下壮士骑从者八百馀人，直夜，溃围南出驰走。平明，汉军乃觉之，令骑将灌婴以五千骑追之。项王渡淮，骑能属者才百馀人。至阴陵，迷失道，问一田父，田父绐曰“左”。左，乃陷大泽中，以故汉追及之。项王乃复引兵而东，至东城，乃有二十八骑。汉骑追者数千人，项王自度不得脱，谓其骑曰：“吾起兵至今，八岁矣；身七十馀战，未尝败北，遂霸有天下。然今卒困于此，此天之亡我，非战之罪也。今日固决死，愿为诸君快战，必溃围，斩将，刈旗，三胜之，令诸君知天亡我，非战之罪也。”乃分其骑以为四队，四乡。汉军围之数重。项王谓其骑曰：“吾为公取彼一将。”令四面骑驰下，期山东为三处。于是项王大呼驰下，汉军皆披靡，遂斩汉一将。是时，郎中骑杨喜追项王，项王瞋目而叱之，喜人马俱惊，辟易数里。项王与其骑会为三处，汉军不知项王所在，乃分军为三，复围之。项王乃驰，复斩汉一都尉，杀数十百人。复聚其骑，亡其两骑耳。乃谓其骑曰：“何如？”骑皆伏曰：“如大王言！”于是项王欲东渡乌江，乌江亭长舣船待，谓项王曰：“江东虽小，地方千里，众数十万人，亦足王也。愿大王急渡！今独臣有船，汉军至，无以渡。”项王笑曰：“天之亡我，我何渡为！且籍与江东子弟八千人渡江而西，今无一人还；纵江东父兄怜而王我，我何面目见之！纵彼不言，籍独不愧于心乎！”乃以所乘骓马赐亭长，令骑皆下马步行，持短兵接战。独籍所杀汉军数百人，身亦被十馀创。顾见汉骑司马吕马童，曰：“若非吾故人乎？”马童面之，指示中郎骑王翳曰：“此项王也！”项王乃曰：“吾闻汉购我头千金，邑万户，吾为若德。”乃刎而死。王翳取其头，馀骑相蹂践争项王，相杀者数十人。最其后，杨喜、吕马童及郎中吕胜、杨武各得其一体；五人共会其体，皆是，故分其户，封五人皆为列侯。楚地悉定，独鲁不下；汉王引天下兵欲屠之。至其城下，犹闻弦诵之声，为其守礼义之国，为主死节，乃持项王头以示鲁父兄，鲁乃降。汉王以鲁公礼葬项王于穀城，亲为发哀，哭之而去。诸项氏枝属皆不诛。封项伯等四人皆为
译秋季，七月，封黥布为淮南王。
八月，北方的貉族和燕国人送来骁勇的骑兵来协助汉军。
汉王下令：军中不幸死去的士兵，由官吏负责提供衣被棺木进行收敛，并转运送回其家中。四方的人心都归向汉王了。
这一年，任命中尉周昌为御史大夫。周昌是周苛的堂弟。
项羽自知援助稀少；粮食吃尽，韩信又进兵攻打楚国，项羽对此感到忧虑。汉王派遣侯公游说项羽，请求放回太公。项羽于是与汉王约定，平分天下，以鸿沟以西归汉，以东归楚。九月，楚军送还太公、吕后，率领军队解除包围向东撤退。汉王想要向西返回，张良、陈平劝说道：“汉拥有天下大半的土地，而诸侯都归附；楚军疲惫粮食耗尽，这是上天要灭亡楚国的时机。现在如果放弃不追击，这就是所谓的养虎遗患。”汉王听从了他们的建议。
●卷第十一
【汉纪三】 起屠维大渊献，尽重光赤奋若共计三年。
太祖高皇帝中五年
冬季，十月，汉王追击项羽到固陵，与齐王韩信、魏相国彭越约定会合攻打楚军；韩信、彭越没有到来，楚军攻打汉军，大败汉军。汉王再次坚守营垒自卫，对张良说：“诸侯不听从命令，怎么办？”张良回答说：“楚军即将被击败，这两个人还没有分封土地，他们不来本来就在情理之中。君王如果能与他们共享天下，可以立刻召他们来。齐王韩信的被立为王，并非君王的本意，韩信自己也不坚定；彭越本来平定了梁地，起初，君王因为魏豹的缘故任命彭越为相国，现在魏豹死了，彭越也希望能封王，而君王不早点确定。现在如果能将睢阳以北直到穀城的土地都封给彭越做王，从陈县以东直到海边封给齐王韩信。韩信的家乡在楚国，他的心意是想重新得到原来的封邑。如果能拿出这些土地许诺给这两个人，让他们各自为战，那么楚军就容易击败了。”汉王听从了张良的建议。于是韩信、彭越都率领军队前来。
十一月，刘贾向南渡过淮河，包围寿春，派人引诱楚大司马周殷。周殷背叛楚国，用舒县兵力屠杀六县，率领九江的军队迎接黥布，并一同屠杀城父，跟随刘贾全部会师。
十二月，项王到达垓下，兵少粮尽，与汉军作战不胜，退入营垒；汉军及诸侯军队重重包围。项王夜里听到汉军四面都唱着楚地的歌，于是大惊说：“汉军都已经得到楚地了吗？为什么楚人这么多？”于是夜里起身，在帐中饮酒，悲壮地歌唱，泪水几行流下；左右的人都哭泣，没有人能抬头看。于是项王骑上他的骏马名骓，麾下壮士骑马跟随的有八百多人，趁夜突围向南奔驰逃跑。天亮时，汉军才发现，命令骑将灌婴率领五千骑兵追击。项王渡过淮河，骑兵能跟随的才一百多人。到达阴陵，迷失道路，问一个农夫，农夫欺骗说“往左”。往左走，就陷入大沼泽中，因此汉军追上了他们。项王于是又率领军队向东，到达东城，只剩下二十八名骑兵。汉军骑兵追击的有几千人，项王自己估计无法逃脱，对他的骑兵说：“我起兵到现在，八年了；亲身经历七十多次战斗，未曾失败，于是称霸天下。然而如今最终被困在这里，这是上天要灭亡我，不是作战的过错。今天本来就要决一死战，愿为各位痛快一战，必定能突破包围，斩杀将领，砍倒旗帜，取得三次胜利，让各位知道是上天灭亡我，不是作战的过错。”于是将骑兵分为四队，面向四方。汉军重重包围。项王对他的骑兵说：“我替各位取彼方一将。”命令四面骑兵奔驰而下，约定在山的东面分三处集合。于是项王大声呼喊奔驰而下，汉军都溃散，于是斩杀汉军一员将领。这时，郎中骑杨喜追击项王，项王瞪眼呵斥他，杨喜人马都受惊，退避了好几里。项王与他的骑兵在三处会合，汉军不知道项王在哪里，于是分兵为三，再次包围。项王于是奔驰，又斩杀汉军一都尉，杀死几十上百人。再次聚集他的骑兵，只损失了两名骑兵罢了。于是对他的骑兵说：“怎么样？”骑兵都佩服地说：“正如大王所说！”于是项王想要向东渡过乌江，乌江亭长把船靠岸等待，对项王说：“江东虽然小，方圆千里，民众几十万人，也足以称王。希望大王赶快渡江！现在只有我有船，汉军到来，无法渡江。”项王笑着说：“上天要灭亡我，我渡江做什么！况且我与江东子弟八千人渡江向西，现在没有一人回来；即使江东父兄怜悯我而让我称王，我有什么脸面见他们！即使他们不说，我难道心中不惭愧吗！”于是将所骑的骓马赐给亭长，命令骑兵都下马步行，手持短兵器接战。项王独自杀死的汉军有几百人，身上也受了十几处伤。回头看见汉骑司马吕马童，说：“你不是我的老朋友吗？”吕马童转过脸去，指给中郎骑王翳说：“这就是项王！”项王于是说：“我听说汉王悬赏千金、万户封邑买我的头，我给你们做个恩德。”于是自刎而死。王翳取了他的头，其余骑兵互相践踏争抢项王的尸体，互相杀死的有几十人。最后，杨喜、吕马童以及郎中吕胜、杨武各得到项王身体的一部分；五人共同凑齐项王的身体，都是真的，所以分封那万户，封五人都为列侯。楚地全部平定，只有鲁城不投降；汉王率领天下军队想要屠杀它。到达城下，还听到弦歌诵读的声音，因为它是坚守礼义的国家，为主君守节而死，于是拿着项王的头给鲁地父兄看，鲁城才投降。汉王以鲁公的礼仪在穀城安葬项王，亲自为他发哀，哭祭后离开。所有项氏的亲属都不诛杀。封项伯等四人都为